RIPPLE
Deze pagina kun je beschouwen als een wiki-pagina over Ripple. Het behandelt vele verschillende onderwerpen over de ontwikkeling van Ripple, refereert naar andere gerelateerde pagina’s en natuurlijk legt uit wat Ripple precies is. Er is een aparte inhoudsopgave, maar we beginnen eerst met de hoofdvraag:
Wat is Ripple?
Ripple kan het beste worden beschouwd als een financieel technologisch project voor het bankwezen. Ripple ontwikkeld protocollen en software die het internationale bankwezen vooruit helpen om te kunnen concurreren met een cryptocurrency zoals Bitcoin. Het internationale betalingsverkeer gebaseerd op SWIFT en een ingewikkelde Nostro en Vostro boekhoudingen zijn niet goedkoop, niet snel, niet efficiënt en niet meer passend voor het globale internet tijdperk.
Binnen de crypto community is Ripple een controversieel crypto en blockchain project. Het wordt vooral door vele Bitcoin fanaten meteen afgedaan als een scam. De broncode is niet publiek, de blockchain is geheimzinnig met een centraal gestuurde cryptomunt die niet hoeft te worden gebruikt . Inderdaad, er zijn vele zaken niet pluis vanuit een decentraal cryptocurrency perspectief, maar misschien niet vanuit een investering en bankiers perspectief? Laten we eens nader bespreken over wat Ripple eigenlijk is.
[toc]
Een ontleding van Ripple als crypto project voor de banken.
Ripple is als concept ouder dan de Bitcoin. Sinds 2004 wordt er al aan Ripple gesleuteld in de vorm van verschillende experimenten en namen om een decentraal monetair systeem te verwerkelijken. Ripple wil een beter alternatief voor SWIFT aanbieden voor het globale bankwezen. Ripple’s missie is om overeenkomsten te maken met banken en financiële instellingen om veel sneller en veel goedkoper buitenlandse valuta transacties te verwerken met behulp van het Ripple netwerk en verschillende protocollen.
Elke cryptobelegger moet een onderscheid leren maken tussen Ripple het bedrijf, het Ripple netwerk, de protocollen en de Ripple XRP cryptomunt. Het bedrijf Ripple ontwikkelt het Ripple netwerk voor financiële instellingen door het het aanbieden van de Ripple xCurrent software. Deze software gaat om het verwezenlijken van een superieure interoperabiliteit tussen de verschillende al bestaande digitale ledgers van banken. Het protocol maakt gebruik van het InterLedger Protocol (ILP) om o.a. een bank in Korea op een goedkope en super snelle manier fiat valuta (zoals de Amerikaanse Dollar) over te boeken naar een bank in Japan in Japanse Yen voor minimale omzettingskosten. Er is maar 1 transactieverwerking nodig. Deze xCurrent software maakt niet gebruik van de Ripple XRP cryptomunt. Het is optioneel. Het bedrijf Ripple zal natuurlijk zoveel mogelijk trachten om de interne XRP cryptomunt te promoten bij banken en financiële instellingen. Dit zal Ripple doen met een andere software oplossing, de xRapid, deze maakt ook gebruik van de ILP en XRP en is ontwikkeld voor internationale betalingsverwerkers zoals MoneyGram en Western Union. Hier zal XRP de cryptomunt meer gebruikt zal worden voor het overboeken van vaak relatief kleine transacties van mindere buitenlandse valuta’s. xRapid zal ook gebruikt kunnen worden voor de algemene crypto exchanges of Ripple exchanges. Bitrex, Coins.ph en Bitso zullen gebruik maken van xRapid.
Dit geeft aan dat Ripple werkt aan verschillende oplossingen voor het optimaliseren van internationale betalingen. De focus ligt op het bankwezen, maar Ripple kan ook worden gebruikt voor globaal opererende bedrijven. Hieronder kun je zien hoe Ripple kan worden gebruikt door bedrijven voor kleine internationale uitbetalingen:
RippleNet voor het verwerken van transacties
Ripple als netwerk (RippleNet) is snel en goedkoop. Het Ripple netwerk kan 1500 transacties per seconde verwerken. De transactiekosten worden gemeten in een fractie van een cent (equivalent aan ~1/1000ste van een cent). Het Ripple netwerk ondersteunt alle valuta’s en heeft een eigen ingebouwde currency exchange. Het maakt een soort currency soep mogelijk waarbij vele dingen mogelijk zijn. Bijvoorbeeld, wanneer een Ripple gebruiker kan een bepaalde currency gebruiken voor een bepaalde transactie en onmiddellijk omzetten naar een andere valuta voor het betalen voor goederen of effecten. Je kunt er goedkoop geld mee overboeken naar het buitenland. Wanneer je een kunstobject in Japan wilt kopen, kun je gewoon met euro’s betalen waarbij het netwerk de euro’s omzet in Yen voor de verkoper. Beide partijen kunnen onmiddellijk het betreffende geld gebruiken en ontvangen van wens. Ripple heeft een ingebouwde flexibiliteit en wordt dan ook een bridge currency genoemd. Dit is een belangrijke innovatie. Het Ripple netwerk heeft verder al bewezen om 755 miljoen dollar in XRP van eigenaar te laten verwisselen in slechts vier seconden voor een bedrag van 1 dollarcent in transactiekosten. Binnen het reguliere internationale betalingsverkeer zouden de transactiekosten duizenden dollars bedragen en wellicht een week in beslag kunnen nemen om af te wikkelen.
Ripple als de centrale bank van XRP
Het bedrijf Ripple beschikt sinds 2016 over een virtual currency licentie (BitLicense) van the New York State Department of Financial Services. Het bedrijf controleert als een soort centrale bank de geldstroom. In totaal zullen er 100 miljard ripples (XRP’s) in omloop worden gebracht, waarbij op dit moment nog zo’n 62 miljard onder controle van het bedrijf zijn. De ontwikkeling van een centraal gestuurde blockchain en betalingsnetwerk met een centraal geleide uitgave van cryptogeld is een problematisch en controversieel onderwerp. Het lijkt niet te rijmen. Van de andere kant, de kans op slagen is natuurlijk veel groter met de steun van grote multinationals en banken. Recentelijk is besloten geworden om 55 miljard XRP voor een periode van een aantal jaren in een escrow-rekening vast te zetten. Hierdoor is er een kunstmatige werking van schaarste ingevoerd en is de koers van XRP omhoog geknald.
Ripple en de durfkapitalisten!
Ripple heeft veel durfkapitaal verkregen van financiële instellingen en belangrijke durfkapitalisten. Hier zijn o.a. Google Ventures, China Growth Capital, Standard Chartered, Accenture Ventures, SCB Digital Ventures, SBI Holding, Santander InnoVentures, CME Ventures, Seagate Technology en Venture 51 bij betrokken.
Meer en meer zakenbanken en financiële instellingen willen Ripple testen: MUFG, BBVA, SEB, Akbank, Axis Bank, YES BANK, SBI Remit, Cambridge Global Payments, Star One Credit Union and eZforex.com. Ze zullen XRP gebruiken als een overbruggende digitale valuta voor het bijna onmiddellijk uitvoeren grensoverschrijdende betalingen. Ripple zelf voorziet innovatieve bedrijven die nieuwe toepassingen en diensten willen bouwen met de Ripple technologie met behulp van Xspring.
Ripple’s samenwerkingsverbanden!
De Ripple technologie wordt al flink getest in Japan. In 2017 heeft een consortium van 47 Japanse banken met veel voortgang een op Ripple gebaseerde betalingsplatform getest, de RC Cloud. De RC Cloud is volledig gebaseerd op Ripple’s technologie voor het onmiddellijk overboeken van geld in het binnenland en buitenland. De RC Cloud zal nu worden uitgerold in het Japanse bankwezen.
Er is ook een aparte SBI Ripple Asia initiatief. Dit is een onderdeel van SBI Holdings en zal met 61 Japanse banken samenwerken waaronder de Sumitomo Mitsui Banking Corp. en de Resona Bank. DAYLI Intelligence, een blockchain aanbieder in Seoul zal alles vanuit Zuid-Korea opzetten. Deze samenwerking op basis van de Ripple technologie zullen de transactie verwerkingskosten tot 30 % terugbrengen. Het bankenconsortium werkt aan de MoneyTap app die het interne betalingsverkeer enorm zal optimaliseren.
Ripple maakt deel uit van de FinTech-adviesgroep van het IMF. In maart 2017 introduceerde Managing Director van het IMF, Christine Lagarde, een FinTech-adviesgroep. Die bestond uit vooraanstaande advocaten, academici, CEO’s en economen. Chris Larsen, uitvoerend directeur, mede-oprichter en aandeelhouder van Ripple, was als groepslid de enige ‘vertegenwoordiger’ van de crypto wereld.
Ripple heeft in September 2018 een samenwerkingsverband met de National Commercial Bank in Saoedi-Arabië. Deze bank heeft een marktkapitalisatie van 120 miljard Amerikaanse dollars met 5.4 miljoen klanten wereldwijd en zal gebruik maken van Ripple Net samen met de centrale bank van Saoedi-Arabië.
Ripple heeft ook onderhandelingen met de Bank of America. Bank of America heeft nog niet toegezegd om de Ripple technologie te gaan testen, maar is wel al een lid van de Global Payments Steering Group (GPSG). De GPSG is opgericht op initiatief van Ripple kan als een SWIFT 2.0 worden beschouwd en een overlegorgaan voor banken voor de implementatie van de Ripple technologie. Deze organisatie heeft elk jaar veel nieuwe leden geworven en succes geboekt. Het lijkt dat het een kwestie van tijd is tot dat de Bank of America Ripple’s technologie zal gaan testen.
Een andere belangrijke samenwerking die Ripple heeft opgezet is met Earthport. Earthport werkt aan een onafhankelijk ACH-betalingsnetwerk voor grensoverschrijdende financiële transacties gebaseerd op een naaf-en-spaak model en blockchain technologie.
Een andere belangrijke nieuwe samenwerking is er gestart tussen Ripple met haar oud ‘rivaal’ R3. Het R3 consortium is een zeer grote speler in de ontwikkeling van DLT-technologie en vooral bekend voor de ontwikkeling van de Corda Ledger. Dit is gedistribueerde grootboek technologie speciaal ontwikkeld voor de grootbanken en het internationale bedrijfsleven. R3 heeft besloten om Ripple’s XRP te ondersteunen als een cryptovaluta binnen de Corda Setller software. Dit is een belangrijke mijlpaal en deze synergie zal leiden betere en meer slagingskansen en nieuwe allianties met het bedrijfsleven en het bankwezen.
De financialisatie van Bitcoin is al een tijdje op gang in de vorm van de XRP futures en XRP exchange-traded-products (ETP). Er zijn al twee XRP ETP’s verhandelbaar op de aandelenbeurzen van SIX en NGM in Europa.
Leuk Ripple weetje: in 2018 werd door Forbes het vermogen van Chris Larsen’s geschat op $7,5 miljard Amerikaanse dollars, en haalde kort Mark Zuckerberg in op de lijst van de rijkste mensen in de wereld. Hij is nu de rijkste man in de crypto wereld en is een van de rijkste mensen ter wereld (zolang de prijs van Ripple hoog blijft!).
De Ripple koers
Het succes van Ripple betekent niet zonder meer een hogere XRP Ripple koers. Het is belangrijk om te beseffen dat de Ripple cryptomunt XRP zelf niet nodig is om gebruik te kunnen maken van het Ripple Netwerk. De transacties over het netwerk gaan van fiat (bijvoorbeeld de Amerikaanse Dollar) naar fiat (bijvoorbeeld de Japanse Yen). Alle valuta’s worden via een proces van tokenization verwerkt waarbij XRP niet te pas komt. Dit betekent dat een mogelijk succes van Ripple niet direct hoeft te betekenen dat de XRP prijs omhoog zal gaan. Dit is mede afhankelijk van welke oplossing de bank wel of niet zal gaan gebruiken en welke problemen deze tracht op te lossen.
Ripple Use Cases:
Ripple kent een aantal goede gebruikstoepassingen. Inderdaad, de technologie wordt in de praktijk ontwikkeld gebruikt door banken. Hieronder zijn een aantal bekende voorbeelden:
- Santander – One Pay FX
- SBI Holdings – MoneyTap
- SBI Remit – Remittances
- MUFG & Banco Bradesco – Internationaal betalingsverkeer Japan – Brazilië.
- eMetals – de edelmetaal handel op het Ripple netwerk.
- Euro Exim Bank – RippleNet & xRapid implementatie.
Ripple samenwerking met MoneyGram
Ripple heeft een belangrijke nieuwe stap gezet voor de grootschalige adoptie van de xRapid technologie en XRP. Ripple zal $ 50 miljoen investeren in het geldoverboekingsbedrijf MoneyGram. MoneyGram zal hiervoor aandelen ter beschikking stellen en de xRapid technologie implementeren in haar bedrijfsvoering. MoneyGram is na Western Union de grootste geldtransferbedrijf. Het is operationeel in meer dan 200 landen met behulp van zo’n 347.000 agentschappen. De dienstverlening kan o.a. worden gebruikt voor het betalen van rekeningen voor mensen die niet over bankrekeningen beschikken en natuurlijk voor het overmaken van geld (naar het buitenland).
Met de implementatie van Ripple’s technologie zal MoneyGram nog een toekomst hebben in een wereld waar de adoptie van blockchain technologie en cryptocurrency steeds meer toeneemt. In de woorden van Brad Garlinghouse, CEO of Ripple:
“This strategic partnership will enable MoneyGram to greatly improve its operations and enable millions of people around the world to benefit from its improved efficiency. This is a huge milestone in helping to transform cross-border payments and I look forward to a long-term, very strategic partnership between our companies.”
Voor meer informatie:
Conclusie:
Het Ripple project is groot met vele verschillende aspecten waar je rekening mee moet houden als belegger. Het is niet zonder meer te vergelijken als een cryptocurrency, maar moet als een crypto betalingsnetwerk project worden beschouwd voor het bedienen van het bankwezen. De technologie wordt vooral gebruikt voor in Azië waar vooral de Japanse banken een sleutelrol spelen. Het is belangrijk om te beseffend dat de Ripple XPR currency meestal niet van pas komt in de grootschalige bankprojecten waar gebruik wordt gemaakt van Ripple’s technologie en dat XPR als een centraal beheerde cryptovaluta moet worden beschouwd. Niettemin, het interbancaire overlegorgaan GPSG is de laatste tijd flink gegroeid in aantal leden en beschikt over vele zwaargewichten die van Ripple mogelijk een SWIFT 2.o kunnen maken.
Wil je Ripple (XRP) kopen?
Lees dan de volgende gids:
Gerelateerde artikels:
Wil je op de hoogte blijven over Ripple’s voortgang?
Maak kennis met The Ripple Drop, de maandelijkse video series met nieuws en updates.
Disclaimer: Dit artikel over Ripple, is alleen bedoeld voor educatieve doeleinden. Het is geen Ripple beleggingsadvies. Ripple is een volatiel beleggingsproduct. Je kapitaal loopt risico. Vergaar eerst kennis over Ripple voordat je een beslissing neemt om Ripple te kopen.
Ripple in de problemen?
De Amerikaanse toezichthouder, de Securities and Exchange Commission (SEC), is wellicht traag, maar heeft een lang geheugen. In alle rust heeft de SEC een rechtszaak voorbereidt tegen Ripple Labs. Op 22 december kwam het nieuws naar buiten. De SEC gaat niet alleen het bedrijf voor de rechtbank slepen, maar ook de mede-oprichter en huidige directeur Brad Garlinghouse.
Volgens de SEC heeft Ripple sinds 2013 $1,3 miljard aan niet-geregistreerde effecten (securities) opgehaald. Ripple heeft nooit XRP geregistreerd bij de SEC en is in strijd met de registratiebepalingen van de federale effectenwetten.
Wat zijn de gevolgen van deze rechtszaak?
Het feit dat de SEC een rechtszaak heeft aangespannen tegen Ripple, geeft aan dat ze waarschijnlijk gaan winnen. Ripple is een Amerikaans bedrijf en de gevolgen zijn niet te overzien. In het beste geval, zal Ripple een dikke boete moeten betalen. Op korte termijn zal XRP niet meer interessant zijn voor institutionele beleggers en zullen vermogensbeheerders die al XRP hebben ingekocht, waarschijnlijk XRP moeten verkopen. Bitwise is de eerste crypto-vermogensbeheerder die alle XRP-reserves heeft verkocht. Waarschijnlijk zullen vele beleggers volgen en zal de impact op de koers van XRP op korte termijn zeer slecht zijn. Voor meer informatie: SEC Press Release.
Het geeft verder aan dat alle gecentraliseerde crypto-projecten die veel geld hebben verdiend met het uitgeven van tokens die als effecten kunnen worden bestempeld, potentieel met een rechtszaak van de SEC te maken kunnen krijgen. Op dit moment is alleen Bitcoin en Ethereum buiten schot gebleven. Bitcoin is een volledig decentraal project zonder leiders of centrum van beheer. Bitcoin kan niet worden aangeklaagd. Er heeft nooit een centrale uitgave van tokens of coins plaatsgevonden. De oprichters en stichting achter de ontwikkeling van Ethereum, hebben geluk gehad. Het is vorig jaar duidelijk geworden dat de SEC geen rechtszaak tegen Ethereum zal beginnen.
Voor meer informatie:
Bronnen: